Le monument a été conçu par l’architecte M. Tham Sayasthsena, un citoyen laotien. En 1957, les plans soumis par Sayasthsena pour construire le monument au bureau du Palais Royal dans la province de Luang Prabang ont été sélectionnés parmi les nombreux modèles présentés par le ministère des Travaux publics, le Département du génie militaire, et de nombreux architectes privés. Il a reçu des honoraires de 30 000 kips pour la conception. Le coût initial de construction du monument, qui a débuté en 1957, a été estimée à 63.000.000 kips.
En 1975, avec le Pathet Lao prenant les rênes du pouvoir au Laos, au nom du monument a été changé pour Patuxai, pour signifier « Porte de la Victoire ».
Le Patuxai est stratégiquement construit à la fin de la grande avenue Lang Xang dans le cœur de la ville de Vientiane. Lang Xang Avenue ( du Herkam palais à la Stupa That Luang) est aussi appelé « les Champs Elysées de Vientiane », le Patuxai, comme un Arc de Triomphe, est situé à l’extrémité de cette route.